فرانكفورت (د ب أ) - تبدأ شركة “بورش” الألمانية للسيارات الفارهة، التي تعتزم الاندماج مع مجموعة “فولكس فاجن” الألمانية العملاقة للسيارات، غداً الأربعاء عملية بيع أسهم بقيمة 5 مليارات يورو “7 مليارات دولار” بهدف خفض الديون.
وذكرت شركة “بورش” أن المجلسين الإشرافي والتنفيذي وقعا على خطة لبيع أسهم بسعر 38 يورو للسهم للمالكين الحاليين. وقالت وكالة أنباء “بلومبيرج” الأميركية الاقتصادية إن السهم الحالي يحمل حقوقاً للاكتتاب في 0,75 سهم جديد، مشيرة إلى أن السعر يقل بنسبة 32% عن سعر إغلاق السهم الممتاز البالغ 56,22 يورو يوم الجمعة الماضي.
كانت شركة السيارات الفارهة، التي تعتزم استخدام حصيلة البيع في خفض الديون لتصل إلى حوالي 1,5 يورو دولار، قالت الأسبوع الماضي إنه لم يتحدد جدول زمني لبيع الأسهم في غمرة اضطراب أسواق المال عقب زلزال اليابان. ووافقت “بورش” و”فولكس فاجن” على الاندماج خلال أغسطس 2009 بعد أن بلغت ديون الشركة المنتجة للسيارة الرياضية “911” أكثر من 10 مليارات يورو في محاولة غير ناجحة لفرض سيطرتها على “فولكس فاجن”.
ونقلت “بلومبيرج” عن يورجين بيبر المحلل في شركة “بنكهاوس ميتزلر”، الذي أوصى بشراء الأسهم، إنه “ليس التوقيت الأفضل في ضوء حجم التقلب الذي تعرضت له السوق في الأسابيع القليلة الماضية، لكنها تحت ضغط من أجل إتمام ذلك”. وقال إنها “ستتجنب ضرراً أكبر سوف يقع إذا ما تم ترحيل موعد الاندماج لعدة أشهر”.
وقالت الوكالة الأميركية إن عملية البيع ستكون مناصفة بين الأسهم العادية والممتازة بمقدار 2,5 مليار يورو لكل نوع، مشيرة إلى أن الأسهم العادية تسيطر عليها أسر “بورش” و”بيش”. ومن المقرر أن يبدأ الاكتتاب في الأسهم في 30 مارس وينتهي في 12 أبريل. كان سعر السهم الممتاز للشركة زاد بنسبة 27% العام الماضي ليرفع قيمة الشركة إلى 9,83 مليار يورو. وتراجع السهم بنسبة 0,3% يوم الجمعة الماضي ليغلق على 56,22 يورو. ومن المحتمل أن يتم تأجيل الاندماج إلى العام المقبل بسبب عقبات قانونية ألمانية، بعد أن كان من المقرر أصلا أن يتم في النصف الأول من العام الجاري.
وقالت “بورش” الشهر الماضي إن من المرجح أن تتسبب تحقيقات بشأن مزاعم بتلاعب في أسعار الأسهم في ترحيل موعد اكتمال الصفقة إلى 2012. وقالت “بورش” إن الأسهم الممتازة الجديدة سوف يتم الاكتتاب فيها من جانب أعضاء في اتحاد مصرفي بقيادة “دويتشه بنك” الألماني و”جي بي مورجان تشيس آند كو” و”مورجان ستانلي”. وسوف يتولى عملية بيع الأسهم العادية مصرف “دويتشه بنك”.
وقالت “بلومبيرج” إن صافي الدين بالشركة القابضة لبورش زاد إلى 6,34 مليار يورو في 31 ديسمبر مقابل 6,05 مليار في 31 يوليو من العام الماضي، وذلك بسبب سداد ضرائب. ووافق حملة أسهم الشركة العام الماضي على بيع أسهم من أجل جمع أموال.
وتمتلك “فولكس فاجن” ومقرها فولفسبورج حالياً 49,9% من عمليات “بورش” لصناعة السيارات. كما من المقرر أن تساهم عائدات بيع الأسهم في سداد قرض مصرفي بقيمة 2,5 مليار يورو يستحق السداد في يونيو.
وذكرت “بورش” في بيانها أن “الشركة سوف تستخدم كل صافي الأموال لإعادة سداد الالتزامات المالية وفقاً لتسهيلاتها الائتمانية”.
كان المدير التنفيذي للشركة ماتياس مولر قال الشهر الماضي إن إيرادات العام بأكمله للشركة قد تتخطى مستويات العام الماضي. وسجلت الشركة عائدات قياسية بقيمة 3,87 مليار يورو في الفترة من أغسطس إلى ديسمبر من العام الماضي.
عدد اليوم
